배당 ETF 추천 , 미국 배당 성장 ETF

  배당 ETF란, ETF를 가지고 있기만 하면 일정한 기간에 이자처럼 돈이 들어오는 주식을 말합니다. 대표적인 배당성장 ETF인 SCHD, DGRW, NOBL에 대해 자세히 알아보겠습니다.

 

배당성장ETF를 사야하는 이유

 

미국 주식의 장점은 바로 배당금을 잘 지급한다는 점입니다. 주식을 사기만 한다면 매달 또는 분기마다 이자를 주듯이 배당금을 잘 지급하는 기업들이 많습니다.

이 기업의 배당금이 해마다 10%씩 증가하거나 주가도 성장한다면 어떨까요? 주식을 팔 이유가 없어지겠죠. 게다가 이러한 기업들을 여러 개 동시에 매수할 수 있다면 주가도, 배당금도 점점 우상향하는 투자를 할 수 있습니다.

그래서 주식투자를 처음하는 분들에게는 지수형 ETF보다는 배당성장형 ETF가 더 좋을 수도 있습니다. 내가 주식을 매수했을 뿐인데 돈이 들어온다면 기분이 아주 좋을 것 입니다.

그래서 오늘은 투자자들이 선호하는 배당성장형 ETF 6개를 알아보겠습니다. 이 중에서도 배당성장에 좀 더 적합한 ETF는 더 자세하게 다뤄보겠습니다.

가끔 주식 전문가들이 주가 성장기에는 주가가 더 오르고 하락기에는 주가가 더 하락한다고 말하면서 주가 방향을 맞추는 것처럼 말하지만 주가는 아무도 예측할 수 없습니다.

따라서 좋은 투자를 하기 위해서는 주가를 예측할 수 없다는 것을 받아들이는 것에서부터 시작해야 합니다. 하지만 배당금을 잘 주는 기업들은 꾸준히 배당금을 늘릴 가능성이 높은 것은 사실입니다.

특히 배당금을 잘 주는 기업들을 모아 놓은 ETF를 주가하락기에 매수한다면 더 많은 배당수익률을 얻을 수 있는 기회로 활용할 수 있습니다.

국내외 투자자들이 좋아하는 배당성장ETF는 6개가 있습니다. 그 선별기준은 '상장 이후 연평균 배당성장률이 10%가 넘는가' , '배당성장률이 편차가 크지 않은가' 입니다. 

대부분의 배당성장ETF는 배당금이 꾸준히 성장하는 편이지만 다른 ETF들보다 의미있는 수치로 배당성장이 이루어져야 좋은 ETF라고 볼 수 있습니다.

배당성장ETF에는 대표적으로 SCHD, DGRW, NOBL, DGRO, VIG, RDVY가 있습니다. 하지만 DGRO, VIG는 좋은 배당성장ETF지만 배당성장률이 10%에 미치지 못했습니다.

또한 RDVY는 배당성장률이 10%가 넘긴 했지만 배당 편차가 너무 커서 그 기준을 통과하지 못했습니다. 오늘은 이 두가지 기준을 통과한 SCHD, DGRW, NOBL에 대해 중점적으로 알아보겠습니다.

배당성장 ETF 추천

 

1. SCHD

SCHD는 가장 많은 사람들이 모으고 있는 ETF입니다. 안정적이고 꾸준한 배당 성장이 가장 큰 장점이고 배당수익률은 3.38%로 가장 높은 수준입니다. ETF선택에서 가장 중요한 선택 기준인 총 비용료도 0.06%로 저렴한 수준입니다.

2. DGRW

 DGRW는 앞서 비교한 SCHD와 비교했을 때 배당성장률이 들쭉날쭉하지만 배당성장률이 무려 20% 가까이 뛴 적이 있습니다. 비록 전년대비 배당금이 삭감된 적이 있긴 하지만 미미한 수준입니다. 다른 ETF와 달리 매달 배당금을 지급한다는 것도 큰 장점입니다.

3. NOBL

NOBL은 오늘 소개하는 ETF 중에서 상대적으로 배당 성장에 편차가 있는 편이라 안정성은 떨어지지만 배당에 있어서 만큼은 장기적으로 가장 검증된 기업에 투자를 하는 ETF입니다. 

	SCHD	DGRW	NOBL
지수 산출 방식	-10년 연속 배당금을 지급한 기업 -재무 구조가 탄탄 -부채 적고, 현금흐름 좋은 기업 -ROE(수익성 지표) -향후 1년간 배당수익률 -과거 5년간 배당성장률 -시가총액 가중방식	-지난 1년간 현금배당 -배당성향<1 (배당금의 안정성) -과거 3년간 ROE 수익성 -애널리스트 예측치 -배당금 가중방식	-S&P 500 기업 중 25년간 배당금이 증가한 기업에 투자 -동일 가중방식(모든 기업들 비율 같음) -주가상승종목 팔고, 주가하락 종목사는 방식
총 보수	0.06%	0.28%	0.35%
배당률	3.38%	2.04%	1.99%
배당주기	분기	월	분기
기타 특징			동일가중방식으로 비용이 상대적으로 높은 편
섹터 보유 비중	-금융섹터의 비중이 큰 편 -금융섹터는 경기 둔화, 침체에 크게 반응	-정보기술섹터 비중 큰 편	-산업재, 방어소비재, 기초소재 비중 큰 편
투자 스타일	대형가치주 비중 높음	성장주 비중 높음	중형주 비중 높음

 

 

위 표에 대한 유의미한 해석

 

-NOBL가 비용은 높지만 비용의 절대적인 크기만 놓고 이것을 좋다, 나쁘다로 판단할 수 없습니다. 똑같은 비수가 아닌 이상 지수 산출방식이 합리적인지 따지는 것이 좋습니다.

-DGRW도 총 보수가 높은 편으로 보이지만 매달 배당금을 지급하는 과정에서 월배당ETF가 분기배당ETF보다 보수가 높을 수 밖에 없습니다. 다른 월배당ETF보다는 상대적으로 보수가 낮은 편입니다.

-섹터보유 비중을 살펴보면 3개의 ETF 모두 금융, 산업재, 방어소비재, 헬스케어의 비중이 높은 편입니다. 이 4가지 섹터 기업들은 배당금을 잘 주는 편이기 때문에 투자 비중이 높은 편입니다.

-SCHD, DGRW는 정보기술 섹터에 비중이 높은 반면 NOBL은 기초소재 섹터에 비중이 높은 편입니다. NOBL이 25년간 배당금을 증가시켜온 기업에 투자를 하기 때문에 25년간 이익이 잘 나는 기업들의 비중이 많을 것입니다.

-상대적으로 정보기술 섹터는 성장한지 몇 년 되지 않았기 때문에 NOBL에서 정보기술 섹터 비중은 미미한 수준이고, 기초소재 섹터에 많은 비중을 둡니다.

-투자 스타일을 비교해보자면 SCHD, DGRW는 각각 시가총액, 배당금 가중방식으로 시가총액이 큰 대기업의 비중이 높습니다. 하지만 NOBL은 대형주 뿐만 아니라 중형주의 보유 비중도 높습니다.

-보통의 배당 성장형 ETF는 가치주 위주로 투자를 진행합니다. SCHD는 성장주에는 거의 투자를 하지 않고 대형가치주 위주로 투자를 합니다. 

-그리고 DGRW는 배당성장형 ETF치고 대형성장주에 투자 비중이 높은 편입니다. 그리고 NOBL은 혼합된 형태라고 볼 수 있겠습니다.

 

최근 ETF 주가 성과

최근 10년간은 대형성장주가 주가가 크게 올라서 DGRW의 성과가 좋았습니다. 그리고 금융섹터가 큰 폭으로 하락하여 SCHD의 성과가 하락했습니다.

이에 현재의 주가가 SCHD를 저렴하게 매수할 수 있는 기회라고 생각할 수 있습니다. 또한 너무 한 쪽으로 치우친 투자보다는 변동성을 줄일 수 있는 방향으로 투자하는 것이 좋습니다.

-SCHD : 최근 금융주의 폭락으로 저가 매수의 기회
- DGRW: 가장 우수한 누적 성과
- NOBL: 대부분의 투자자들은 대형주 위주의 포트폴리오를 가지고 있기 때문에 중형주 보유의 기회